Wyszukiwanie zaawansowane ?

Obiekt

Enhancing Forecast Accuracy: The Impact of Data Transformation in Time Series Models
Pobierz

Tytuł: Enhancing Forecast Accuracy: The Impact of Data Transformation in Time Series Models

Tytuł odmienny:

Poprawa trafności prognoz: rola transformacji danych w modelach szeregów czasowych

Autor:

Dudek, Andrzej

Opis:

Econometrics = Ekonometria, 2025, Vol. 29, No. 4, s. 33-40

Abstrakt:

Aim: The aim of the article was formulate suggestions on which preprocessing method is preferable for various forecasting algorithms, including machine learning approaches, particularly for forecasting stock values. Methodology: Research study on actual stock values prediction on an example of 10 average NYSE enterprises, comparing five scenarios of data preparation. Results: The results confirm theoretical assumptions and recommendations for the proper design of benchmark studies and real forecasting models. Implications and recommendations: As stated in the literature of the subject data transformation for models based on stochastic processes, such as ARIMA and GARCH, transforming data to rates of return (a form of differentiation) is a desirable approach. For machine learning models, especially recurrent neural networks, such as the Long Short-Term Memory Network and the Gated Recurrent Unit, the min-max normalisation data transformation should be applied. For exponential Smoothing and Brownian motion methods, the best results were achieved for non-transformed (raw) data. The guidance relevant to benchmark studies and real forecasting models is presented in the final section of the paper. The central thesis was to emphasise, through the example of stock values forecasting, that proper benchmark studies and real-life applications should be designed in a way that ensures proper preprocessing is used for the given model. Using the same preprocessing for different models may sometimes yield misleading results. Originality/value: The topic of data preparation and transformation, although commonly present in the literature of the subject, is rarely confirmed by research studies on real datasets. To the best of the author's knowledge, this type of analysis has not been conducted on real data to date.

Wydawca:

Publishing House of Wroclaw University of Economics and Business

Miejsce wydania:

Wroclaw

Data wydania:

2025

Typ zasobu:

artykuł

Identyfikator zasobu:

doi:10.15611/eada.2025.4.03 ; oai:dbc.wroc.pl:142476

Język:

eng

Powiązania:

Econometrics = Ekonometria, 2025, Vol. 29, No. 4

Prawa:

Pewne prawa zastrzeżone na rzecz Autorów i Wydawcy

Prawa dostępu:

Dla wszystkich zgodnie z licencją

Licencja:

CC BY-SA 4.0

Lokalizacja oryginału:

Uniwersytet Ekonomiczny we Wrocławiu

Tytuł publikacji grupowej:

Ekonometria = Econometrics

Temat i słowa kluczowe:

forecasting stochastic process models recurrent neural networks prognozowanie modele procesów stochastycznych rekurencyjne sieci neuronowe

Kolekcje, do których przypisany jest obiekt:

Data ostatniej modyfikacji:

17 gru 2025

Data dodania obiektu:

17 gru 2025

Liczba wyświetleń treści obiektu:

2

Wszystkie dostępne wersje tego obiektu:

https://dlibra.kdm.wcss.pl/publication/181419

Wyświetl opis w formacie RDF:

RDF

Wyświetl opis w formacie OAI-PMH:

OAI-PMH

Nazwa wydania Data
Enhancing Forecast Accuracy: The Impact of Data Transformation in Time Series Models 17 gru 2025

Obiekty Podobne

Prace Naukowe Uniwersytetu Ekonomicznego we Wrocławiu
Prace Naukowe Uniwersytetu Ekonomicznego we Wrocławiu
Measuring the quality of multiperiod rolling competing forecasts

Kaźmierska-Zatoń, Maria Zatoń, Wojciech

2011
artykuł
Prace Naukowe Uniwersytetu Ekonomicznego we Wrocławiu
Prace Naukowe Uniwersytetu Ekonomicznego we Wrocławiu
Zastosowanie metody Hellwiga do wyznaczania wag prognoz kombinowanych

Perzyńska, Joanna

2011
artykuł
Prace Naukowe Uniwersytetu Ekonomicznego we Wrocławiu
Prace Naukowe Uniwersytetu Ekonomicznego we Wrocławiu
The role of data aggregation in the process of selecting a sales forecasting method

Szabela-Pasierbińska, Ewa

2011
artykuł
Prace Naukowe Uniwersytetu Ekonomicznego we Wrocławiu
Prace Naukowe Uniwersytetu Ekonomicznego we Wrocławiu
Forecasting the number of births in Poland using leading indicators

Krupowicz, Joanna

2011
artykuł
Prace Naukowe Uniwersytetu Ekonomicznego we Wrocławiu
Prace Naukowe Uniwersytetu Ekonomicznego we Wrocławiu
The ex post analysis of the forecast accuracy of liquid fuel sales for daily data

Szmuksta-Zawadzka, Maria Zawadzki, Jan

2011
artykuł
Prace Naukowe Uniwersytetu Ekonomicznego we Wrocławiu
Prace Naukowe Uniwersytetu Ekonomicznego we Wrocławiu
Metoda prognozowania sprzedaży w przedsiębiorstwie farmaceutycznym

Wolak, Malwina

2017
artykuł
Prace Naukowe Uniwersytetu Ekonomicznego we Wrocławiu
Prace Naukowe Uniwersytetu Ekonomicznego we Wrocławiu
Expert opinions in company sales forecasting

Dittmann, Paweł

2011
artykuł
Prace Naukowe Uniwersytetu Ekonomicznego we Wrocławiu
Prace Naukowe Uniwersytetu Ekonomicznego we Wrocławiu
Forecasting of the Income Tax in the Slovak Republic

Pavlik, Martin

2011
artykuł
Więcej
×

Cytowanie

Styl cytowania:

Dane kontaktowe

Adres

Politechnika Wrocławska (Koordynator Konsorcjum DBC)
Biblioteka Politechniki Wrocławskiej
Wybrzeże Wyspiańskiego 27
50-370 Wrocław, Polska

Telefon

(+48) 71-320-38-30
(+48) 71-320-47-50

E-Mail

bc@pwr.edu.pl

Odwiedź nas!

https://biblioteka.pwr.edu.pl/

Ta strona wykorzystuje pliki 'cookies'. Więcej informacji