Wyszukiwanie zaawansowane ?

Obiekt

The normality of financial data after an extraction of jumps in the jump-diffusion model
Pobierz

Tytuł: The normality of financial data after an extraction of jumps in the jump-diffusion model

Autor:

Gardoń, Albert

Opis:

Mathematical Economics, 2011, Nr 7 (14), s. 93-106

Abstrakt:

When modelling financial data the jump-diffusion processes, driven by Wiener (W) and Poisson (N) processes, gain increasing importance. On the one hand, they explain better than the Itô diffusion the heavy tails of distributions of percentage changes of stock prices; on the other hand, unlike for example α-stable processes, they are based on the well developed mathematical tools for the Wiener and Poisson processes. After the identification of the jump times, e.g. by means of one of the so-called threshold methods, which are not linked with the continuous part of the model, the parameters from the continuous terms may be estimated similarly as for the Itô diffusion. But it is not obvious if the financial data after an extraction of jumps are already normally distributed. Therefore results of several normality tests will be presented here for chosen data from the Polish stock exchange market.

Wydawca:

Wydawnictwo Uniwersytetu Ekonomicznego we Wrocławiu

Miejsce wydania:

Wrocław

Data wydania:

2011

Typ zasobu:

artykuł

Identyfikator zasobu:

oai:dbc.wroc.pl:18911

Język:

eng

Powiązania:

Mathematical Economics, 2011, Nr 7 (14)

Prawa:

Wszystkie prawa zastrzeżone (Copyright)

Prawa dostępu:

Dla wszystkich w zakresie dozwolonego użytku

Lokalizacja oryginału:

Uniwersytet Ekonomiczny we Wrocławiu

Tytuł publikacji grupowej:

Mathematical Economics

Format:

application/pdf

Temat i słowa kluczowe:

jump-diffusion Black-Scholes model threshold method financial data normality

Kolekcje, do których przypisany jest obiekt:

Data ostatniej modyfikacji:

11 cze 2022

Data dodania obiektu:

21 sty 2013

Liczba wyświetleń treści obiektu:

145

Wszystkie dostępne wersje tego obiektu:

https://dlibra.kdm.wcss.pl/publication/21187

Wyświetl opis w formacie RDF:

RDF

Wyświetl opis w formacie OAI-PMH:

OAI-PMH

Nazwa wydania Data
The normality of financial data after an extraction of jumps in the jump-diffusion model 11 cze 2022

Podobne

17-th AMSE. Applications of Mathematics in Economics. International Scientific Conference: Poland, 27-31 Agust, 2014. Conference Proceedings Full Text Papers
17-th AMSE. Applications of Mathematics in Economics. International Scientific Conference: Poland, 27-31 Agust, 2014. Conference Proceedings Full Text Papers

The Normality of Weekly Relative Changes of the Freight Rate in Container Shipping

Gardoń, Albert Rusnak, Zofia. Redakcja Zmyślona, Beata. Redakcja

2014
materiały konferencyjne
Argumenta Oeconomica
Argumenta Oeconomica

A generalized derivation of the Black-Scholes implied volatility through hyperbolic tangents

Mininni, Michele Orlando, Giuseppe Taglialatela, Giovanni

2022
artykuł
Argumenta Oeconomica
Argumenta Oeconomica

Strategic investment decision-making: communicating the true meaning of the real options framework to the board

Monmans, Lisette Leoni, Peter Mercken, Roger Houben, Ghislain

2010
artykuł
Didactics of Mathematics
Didactics of Mathematics

O ciągu Ulama, równaniu Pella i rotacjach rynku finansowego

Florek, Jan Juzwiszyn, Jacek Misztal, Andrzej Sacała, Jerzy

2009
artykuł
17-th AMSE. Applications of Mathematics in Economics. International Scientific Conference: Poland, 27-31 Agust, 2014. Conference Proceedings Full Text Papers
17-th AMSE. Applications of Mathematics in Economics. International Scientific Conference: Poland, 27-31 Agust, 2014. Conference Proceedings Full Text Papers

Some Method of Detecting the Jump Clustering Phenomenon in Financial Time Series

Kostrzewski, Maciej Rusnak, Zofia. Redakcja Zmyślona, Beata. Redakcja

2014
materiały konferencyjne
Prace Naukowe Uniwersytetu Ekonomicznego we Wrocławiu
Prace Naukowe Uniwersytetu Ekonomicznego we Wrocławiu

Wycena przedsięwzięcia inwestycyjnego "Pole Stefanów" kopalni Bogdanka SA z wykorzystaniem opcji realnych

Wasilewska, Małgorzata

2012
artykuł
Financial Sciences. Nauki o Finansach
Financial Sciences. Nauki o Finansach

Effectiveness of Monte Carlo Simulations of the S&P 500 Index before and after the Outbreak of the SARS-COV-2 Pandemic

Nawrocki, Piotr

artykuł
Financial Sciences. Nauki o Finansach
Financial Sciences. Nauki o Finansach

The Impact of Market Liquidity on the Effectiveness of Option Valuation with the Black-Scholes-Merton Model Using the Example of the WIG20 Index

Prymon, Michał

2022
artykuł
Więcej
×

Cytowanie

Styl cytowania:

Dane kontaktowe

Adres

Politechnika Wrocławska (Koordynator Konsorcjum DBC)
Biblioteka Politechniki Wrocławskiej
Wybrzeże Wyspiańskiego 27
50-370 Wrocław, Polska

Telefon

(+48) 71-320-38-30
(+48) 71-320-47-50

E-Mail

bc@pwr.edu.pl

Odwiedź nas!

https://biblioteka.pwr.edu.pl/

Ta strona wykorzystuje pliki 'cookies'. Więcej informacji